تعتبر تصنيفات الباري وسيلة رائعة للعثور على الحسابات المناسبة من أجل الاستثمار فيها. وقد أتاحت لنا ثروتنا الكبيرة من الخبرة إمكانية وضع نظام معقد لتصنيف حسابات PAMM والذي تم تصميمه ليكون أداة مريحة لمساعدة المستثمرين في اختيار المدير المناسب لهم. وصحيح أن العوائد التي يحققها المدير تمثل بالطبع عاملاً رئيسيًا في التصنيف، ولكن المخاطر المرتبطة بإستراتيجيات الاستثمار هي بلا شك من العوامل المهمة التي لا ينبغي تجاهلها. وتحقق تصنيفات الباري التوازن بين هذين العاملين، مما يقدم للمستثمرين مفتاح النجاح في الاستثمار.

تستخدم الباري في الوقت الحالي تصنيفين، حيث يوجد مبدأين مستقلين نحدد من خلالهما تصنيف فعالية الحساب. فهناك التصنيف الديناميكي، والذي يتم فيه استخدام طريقة جديدة للفرز، والتصنيف المحافظ والذي يتم فيه استخدام نفس طريقة الفرز التي كانت مستخدمة في السابق. وتظهر جميع حسابات PAMM العامة في كل تصنيف من التصنيفين.

التصنيف الديناميكي

1- تحديد موقع الحساب في التصنيف الديناميكي

يتكون التصنيف من مجموعتين، حيث يتم إدراج حسابات PAMM في مجموعة أو أخرى وفقًا لتقييم الفعالية:

• تتكون المجموعة الأولى من الحسابات ذات العائد الإيجابي والمفتوحة للاستثمار باستخدام عرض عام
• تكون المجموعة الثانية من جميع حسابات PAMM المتبقية.

يرجى ملاحظة أن حسابات PAMM ذات العوائد السلبية والتي لديها عروض عامة مغلقة لا يمكن أن تظهر في تصنيف الأفضل.

2- تصنيف فعالية حساب PAMM في التصنيف الديناميكي

فيما يلي المعادلة المستخدمة في حساب فعالية الحساب في التصنيف الديناميكي:

هو النسبة بين السعر الحالي للسهم وأعلى سعر وصل إليه السهم في جميع الأوقات

على سبيل المثال، إذا كان أعلى سعر وصل إليه السهم في جميع الأوقات هو 12000 دولار وكان السعر الحالي للسهم هو 9000 دولار، فيكون معدل هبوط السعر هو 9000 / 12000 = 0.75.

بالإضافة إلى ذلك، يمكن الإطلاع على قيمة المعدل الحالي لهبوط السعر (التي يتم التعبير عنها في شكل نسبة مئوية) في القائمة الكاملة للحسابات. ويمكنك حساب المعدل الحالي لهبوط السعر كما يلي باستخدام المعادلة التالية

المعدل الحالي لهبوط السعر = 1 - الهبوط الحالي للسعر / 100

يستخدم هذا المؤشر لاستبعاد الحسابات من قمة التصنيف التي تتعرض لمعدل كبير في هبوط السعر، وبالتالي تكون للحسابات معدلات عائد مرتفعة عن الفترات الزمنية الأقصر والأحدث.

يتم حساب معدل النمو باستخدام أعلى سعر إغلاق في جميع الأوقات على المخطط البياني للعائد (Qmax) قبل بدء الفترة الزمنية المختارة، والسعر الحالي (Qnow).

المعادلة: MAX (1; Qnow / Qmax)

يتم تحديد كفاية رأس المال على أساس النسبة المئوية لرأس مال المدير بالنسبة إلى الرصيد الكلي على حساب PAMM.

3 000 USD — 10%

1 000 000 USD — 1%

يجب أن تكون جميع القيم المتوسطة فوق هذا المنحنى (منحنى كفاية رأس مال المدير):

فيما يلي المعادلات اللازمة لحساب المستوى الموصى به لرأس مال المدير بصيغة MS Excel.

يستخدم حساب منحنى كفاية رأس مال المدير خوارزمية ذات القاعدة التالية:

log_base – LEVEL(1,000,000/3,000; 1/(1-10))

RecommendedPercentage = MAX(1;MIN(10;LOG(PammEquityInDollars/3,000; log_base)+10))

RecommendedCapital = ROUNDED(0.01*PammEquity*RecommendedPercentage; 0)

FulfilmentPercentageOfRecommendedCapital = 100 * رأس المال الفعلي / رأس المال الموصى به

تصنيف كفاية رأس مال المدير = 0.5+0.5*MIN(100; FulfilmentPercentageOfRecommendedCapital)/100

التصنيف المحافظ

1- تحديد موقع الحساب في التصنيف المحافظ

يتكون التصنيف من ثلاث مجموعات، ويتم فرز حسابات PAMM في هذه المجموعات على أساس تصنيف الفعالية:

• تتكون المجموعة الأولى من الحسابات التي مر على إنشاؤها 3 شهور على الأقل، وذات عائد إيجابي، والمفتوحة للاستثمار مع عرض عام، والتي يكون فيها رأس مال المدير لا يقل عن 3,000 USD / EUR
• تتكون المجموعة الثانية من حسابات PAMM التي تم إجراء عمليات تداول عليها.
• تتكون المجموعة الثالثة من حسابات PAMM التي ليس لديها أي تاريخ تداول (والتي يكون عائدها 0%)

يرجى الأخذ في الحسبان أن حسابات PAMM التي تنتمي إلى المجموعتين الثانية والثالثة لا يمكن أن يظهران أعلى في التصنيف من الحسابات التي تنتمي إلى المجموعة الأولى.

2- تحديد فعالية حسابات PAMM في التصنيف المحافظ

يستخدم تحديد فعالية حسابات PAMM معادلة معقدة قام بتطويرها خبراء شركة الباري، وهي معادلة تراعي رغبات

واقتراحات العملاء.يتم استخدام المعايير التالية في المعادلة:

• العائد
• الحد الأقصى للرافعة المالية المستخدمة
• معامل الاسترداد
• التقلبات
• العمر
• الحد الأقصى لهبوط السعر
• تصنيف الفعالية